Hur mycket behöver du för pension?

En av de vanligaste frågorna jag får är: “Niklas, hur mycket pengar behöver jag egentligen för att kunna gå i pension?” Det är en helt berättigad fråga, men det finns ingen universell svar. Din pensionsbehov beror på hur du vill leva, vilka utgifter du har och hur många år du förväntas leva. Låt mig hjälpa dig räkna ut ett realistiskt målbelopp.

Räkna på dina utgifter – inte dina inkomster

Många människor fokuserar på att spara ett visst belopp – säg fem miljoner kronor – utan att egentligen veta varför. Det är bakvänt. Börja istället med att räkna ut vad du behöver att leva för per månad när du är pensionär. Mat, bostad, resor, hälsa – vad kostar det för dig? Multiplicera det med tolv för att få ett årsbehov. När du väl vet detta, kan vi tala om hur mycket kapital du behöver för att generera dessa inkomster. Det är precis som att bygga ett hus – man måste veta hur stort det ska vara innan man börjar gräva.

Fyraprocentregeln – en mental modell

Det finns en klassisk tumregel som kallas fyraprocentregeln. Den säger att du säkert kan ta ut fyra procent av ditt sparade kapital per år utan att pengarna tar slut under en 30-årig pensionering. Om du behöver 400 000 kronor per år, behöver du alltså cirka tio miljoner kronor sparat. Är regeln perfekt? Nej. Marknaden varierar, livet händ saker. Men den ger dig en utmärkt utgångspunkt. Tillsammans med sjuklön, a-kassa och allmän pension från staten – ja, då har du en mycket mer komplett bild av vad pensionering faktiskt kostar.

Inflation och längre liv – faktorer att räkna med

Här är en psykologisk insikt som många missar: vi underskattar ofta hur länge vi lever. Vi planerar för att vara pensionärer i 20 år, men lever sedan 30. Det är både bra och dåligt – längre liv är fint, men det kräver mer sparande. Lägg även till inflation – tre procent per år över 30 år är väldigt mycket. En kostnad på 400 000 kronor i dag är inte samma sak som 400 000 kronor om tio år. När du räknar ditt pensionsbehov, ska du alltid räkna i dagens pengar, sedan lägga på en inflationsbuffer. Det gör målbeloppet större, men realistiskt sett mycket mer äntligt.

Vanliga frågor om pensionering

Räknas statlig pension in i målbeloppet?

Ja, absolut. Den statliga pensionen är ofta basen för många pensionärer. Om du får 15 000 kronor per månad från staten, behöver du bara tjäna de extra 385 000 kronorna från ditt sparade kapital.

Bör jag ha olika målbelopp för olika åldrar?

Många människor vill leva annorlunda vid 65, 75 och 85 år. Det är helt rimligt. Räkna på flera scenarier – ett basscenario och ett som är lite högre för tidiga pensionsår när du är aktiv och reser.

Vad gör jag om mitt målbelopp verkar omöjligt?

Då har du två vägar: spara mer idag eller revidera dina utgiftsväxtningar. Ofta är det en kombination. Ta även reda på om du har möjlighet till löneväxling eller andra sparformer – det kan ändra helt.

Hur kan jag planera min pension?

Det finns idag flera bra verktyg och fondrobotar som kan hjälpa dig bygga en portfölj anpassad efter ditt mål, och automatiskt anpassa fördelningen när du närmar dig pensionen.

En konkret pensionsplan börjar aldrig för sent. Oavsett om du är 25 eller 55, är första steget alltid samma: räkna på utgifterna. Sedan kan du arbeta bakåt till målbeloppet. —

Referenser

• Benartzi, S. & Thaler, R. H. (2007). Heuristics and Biases in Retirement Savings Behavior. Journal of Economic Perspectives, 21(3), 81–104.
• Bengen, W. P. (1994). Determining Withdrawal Rates Using Historical Data. Journal of Financial Planning, 7(4), 171–180.